بورس 24: سنگ آهن گهر زمین ، یکی از بازیگران اصلی بازار سنگ آهن و گندله کشور ، در دوره عملیاتی 11 ماهه منتهی به آبان 1402 توانسته ارزش درآمد های تجمیعی خود را به بیش از 35 هزار میلیارد تومان برساند ؛ رقمی که در قیاس با دوره مشابه گویای رشد سنگین 9.1 همتی است.
بورس24 : سنگ آهن گهر زمین ، یکی از بازیگران اصلی بازار سنگ آهن و گندله کشور ، در دوره عملیاتی 11 ماهه منتهی به آبان 1402 توانسته ارزش درآمد های تجمیعی خود را به بیش از 35 هزار میلیارد تومان برساند.
رقمی که در قیاس با دوره مشابه گویای رشد سنگین 9.1 همتی است. روند تغییر درآمد های تجمیعی دوره 11 ماهه در سنوات گذشته در نمودار زیر قابل رویت است:
در اسکیل 11 ماهه ، محصول گندله با سهم 21.2 هزار میلیاردی در سبد درآمدی ، نقش بسیار ویژه ای در جریانات نقدی ورودی به بیزینس دارد.
در بودجه عملیاتی سه ماهه منتهی به آذر 1402 ، کادر مدیریتی فروش 1.3 میلیون تن از این محصول را برآورد کرده که با گذشت دو ماه و ثبت فروش 653 هزار تنی ، بیش از 50% بودجه فروش مقداری این محصول پوشش داده شده است. البته توجه فرمایید که تناژ تولیدی این محصول استراتژیک در دو ماه گذشته به ترتیب 494 و 509 هزار تن گزارش شده و با عنایت بر دیتاهای فروش مقداری ، موجودی انبار گندله در انتهای آذر ماه تقریبا 378 هزار تن گزارش شده است ؛ فلذا با فرض تداوم تولید دو ماه گذشته و فروش کامل موجودی انبار فعلی شرکت پتانسیل بنیادی پوشش کامل بودجه این محصول کلیدی را دارد.
شرکت در آبان ماه با فروش بیش از 952 هزار تن محصول ، تقریبا 2.5 هزار میلیارد تومان درآمد کسب کرده است. با در نظر گرفتن رقم درآمدی مهر ماه ، درآمد های دو ماه ابتدایی فصل پاییز به حوالی 6 هزار میلیارد تومان رسیده ، معادل 54% درآمد بودجه شده 10.8 همتی ! به منظور تحقق کامل در آخرین ماه دوره مالی باید 5 هزار میلیارد تومان درآمد کسب شود ؛ البته توجه فرمایید که شرکت سابقه ثبت چنین رقم درآمدی را در خرداد ماه داشته و توانسته با فروش 1.48 میلیون تن محصول بیش از 5 همت درآمد کسب کند ؛ فلذا احتمال پوشش کامل بودجه و رسیدن درآمد های عملیاتی 1402 به بیش از 40 هزار میلیارد تومان بالاست.
در صورتی که حاشیه سود خالص عملیات بیزینس همان عدد محاسبه شده در گزارشات مالی 9 ماهه منتهی به شهریور 1402 یعنی 38% فرض شود ، برای دوره مالی 1402 سود خالصی به ارزش 15.1 هزار میلیارد تومان متصور هستیم ؛ تقریبا 4 همت رشد نسبت به دوره 1401 !
لازم به ذکر است در حال حاضر با اهمیت ترین رویداد های پیش روی سهم ، افزایش سرمایه 10 همتی و همچنین انتشار صورت های مالی پایان دوره 1402 است.
کادر مدیریتی این غول سنگ آهنی با تعریف چندین طرح های توسعه ، تکمیل زنجیره ارزش فولاد را در افق زمانی میان مدت (1405 ) تارگت قرار داده است. سرمایه گذاری مورد نیاز جهت تکمیل طرح های توسعه زنجیره فولاد شرکت تقریبا 32.6 هزار میلیارد تومان برآورد شده که قرار است 10 هزار میلیارد تومان از محل آورده نقدی و مطالبات حال شده ، 7 هزار میلیارد تومان از محل اخذ تسهیلات بانکی و 15.6 هزار میلیارد تومان از محل منابع داخلی ( سود انباشته ) تامین شود. البته لازم به ذکر است که در صورت انجام نشدن افزایش سرمایه 10 همتی ، مبلغ مذکور از محل تسهیلات بانکی تامین می شود. اطلاعات کلی این طرح های توسعه به شرح زیر است:
دوره بازگشت سرمایه ( payback period ): 4 سال و 4 ماه
نرخ بازده داخلی ( با فرض نرخ تنزیل 25% ) : 54.4%
نظرات :
شما می توانید اولین نفری باشید که برای این مطلب نظر می دهید.