«همراه» 3.3 همت درآمد ثابت کرد ؛ آنالیز گزارش خاص غول تلکام

بورس 24: ارزش درآمد های تجمیعی دو ماهه منتهی به اردیبهشت 1402 شرکت ارتباط سیار ایران ( همراه ) ، اصلی ترین توسعه دهنده شبکه ارتباطی موبایل در کشور ، با رشد 1.29 همتی نسبت به مقطع مقایسه ای ، از 5.5 به 6.8 همت رسیده و 18% درآمد سال مالی قبلی پوشش داده شده است.

21 خرداد 1402 ساعت 08:41 ویژه های خبری و تحلیلی

بورس24 : ارزش درآمد های تجمیعی دو ماهه منتهی به اردیبهشت 1402 شرکت ارتباط سیار ایران ( همراه ) ، اصلی ترین توسعه دهنده شبکه ارتباطی موبایل در کشور ، با رشد 1.29 همتی نسبت به مقطع مقایسه ای ، از 5.5 به 6.8 همت رسیده و 18% درآمد سال مالی قبلی پوشش داده شده است.

همچنین درآمد ماهانه اردیبهشت ماه نسبت به فروردین ماه 1402 ، 272 میلیارد تومان افزایش را نشان می دهد. روند درآمد های ماهانه واحد تجاری به شرح زیر می باشد:

کلیدی ترین مجرای درآمدی شرکت ، درآمد حاصل از کارکرد مشترکین دائمی و اعتباری بوده که به صورت سرویس های ارتباطی شامل مکالمه ، پیام کوتاه ، اینترنت و پیامک انبوه می باشد. این درآمد ها 90% درآمد اردیبهشت ماه ( 3.17 همت ) و درآمد تجمعی دو ماهه منتهی به اردیبهشت ماه ( 6.1 همت ) را تشکیل می دهند.

درآمد کارکرد مشترکین در اردیبشهت ماه 1402 نسبت به ماه مقایسه ای 393 میلیارد تومان افزایش یافته است. همچنین ارزش این درآمد به نسبت فروردین ماه 1402 نیز 219 میلیارد تومان افزایش یافته است. استفاده سایر شبکه های ارتباطی از امکانات شرکت ، مجرای دیگر درآمدی بوده که در اردیبهشت ماه ، 316 میلیارد تومان درآمد عاید واحد تجاری کرده است.

ظرف شش ماهه گذشته ، متوسط درآمد عملیاتی ماهانه این غول تلکام 3.22 همت محاسبه شده که در اردیبشهت ماه ، شرکت توانسته است 313 میلیارد درآمد بیشتر کسب کند.

درآمد های عملیاتی بزرگترین اپراتور کشور در دوره مالی 1402 با رشد 8.71 همتی نسبت به مقطع مقایسه ای به 38.2 همت رسیده است. حاشیه سود ناخالص این دوره 28% محاسبه شده است ( سود ناخالص با رشد 2.33 همتی به 10.7 همت رسیده است).

درآمد عملیاتی معادل 49.2 همت برای دوره مالی 1402 برآورد شده که با فرض بهای تمام شده 36.3 همتی ، سود ناخالصی معادل 12.9 همت مورد انتظار است. درآمد شرکت از محل کارکرد مشترکین 43.4 همت برآورد شده که در صورت تحقق نسبت به مقطع مقایسه ای ( 1401 ) ، 9.6 همت افزایش خواهد یافت.

هزینه های اداری تشکیلاتی بیزینس به نحو مطلوبی مدیریت شده و رشد کمتری را نسبت به نرخ تورم سالانه ثبت کرده است. این هزینه ها در دوره 1402 با رشد 32% از 1.83 به 2.41 همت رسیده اند. سود عملیاتی این بنگاه اقتصادی با افزایش 629 میلیاردی نسبت به مقطع مقایسه ای ، 7.24 همت گزارش شده است. در این دوره ، به ازای هر 100 تومان درآمد عملیاتی ، 19 تومان سود عملیاتی ایجاد شده است.

همچنین به ازای هر 100 تومان دارایی عملیاتی به کار گرفته شده در عملیات اصلی نیز 41 تومان سود عملیاتی کسب شده است ( ROCE ).
عملکرد واحد تجاری در سال مالی 1401 به سود خالص 5.21 همتی ختم شده که نمایانگر افزایش 310 میلیاردی نسبت به مقطع مشابه است.

حاشیه سود خالص بیزینس 14% محاسبه شده است. سود هر سهم محاسبه شده در دوره 1401 ، 694 ریال گزارش شده است.

ساختار سرمایه شرکت متشکل از 13.1 همت حقوق مالکانه ( 20% ) و 53.9 همت بدهی می باشد. طبقه بندی بدهی ها به صورت 92% (معادل 49.4 همت ) جاری و مابقی غیر جاری است. بخش اعظم بدهی ها مربوط به حساب های پرداختنی تجاری ( 34.7 همت ) و تسهیلات مالی ( 11.2 همت ) می باشد. مانده حساب سود انباشته 4.99 همت گزارش شده است.

ظرف سه سال گذشته ، مدیریت واحد تجاری توجه ویژه ای به تامین مالی از طریق تسهیلات دریافتی کرده ؛ چرا که در شرایط تورمی ، تسهیلات بانکی از جمله ارزانترین روش های تامین مالی می باشد. مانده حساب تسهیلات کوتاه مدت در صورت وضعیت مالی منتهی به اسفند 1401 ، 11.2 همت بوده که نسبت به مقطع مشابه ، 2.07 همت افزایش یافته است.

هزینه های مالی شناسایی شده واحد تجاری در این دوره ، 1.19 همت گزارش شده که نسبت به دوره مقایسه ای ، رشد 30% را نشان می دهد. در این دوره ، مجموعا 690 میلیارد بابت اصل و 1.57 همت بابت بهره تسهیلات دریافتی ، بازپرداخت شده است. خالص وجوه نقد عملیاتی شرکت در دوره 1401 ، 11.29 همت محاسبه شده است.

عملکرد شرکت های زیر مجموعه این واحد تجاری در دوره 1401 به شرح زیر بوده است: