مراسم معارفه این شرکت ١٠ میلیارد تومانی قرار است فردا در تهران برگزار گردد و گفته می شود که عرضه اولیه ۵ درصد از سهام این شرکت روز شنبه آتی در فرابورس ایرن انجام خواهد شد.
بورس24 :در آستانه عرضه اولیه سهام شرکت توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان (از زیر مجموعه های شرکت نفت و گاز پارسیان)، به بررسی مقایسه ای بین شرکت های فعال بورسی در این حوزه پرداخته ایم...
شرکت توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان با مالکیت بیشترین تعداد واگن های مخزندار از موقعیت ویژه و انحصاری در صنعت حمل و نقل ریلی برخوردار می باشد. تعداد و نوع واگن شرکت های فعال در این حوزه در جدول زیر آورده شده است:
شرح | تعداد واگن | نوع واگن | ظرفیت بارگیری (تن) |
توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان | 1200 | مخزنی | 55.5 |
ریل پرداز سیر | 1024 | لبه بلند | 55 |
توکاریل | 1641 | لبه بلند | 105 |
درآمد ارائه خدمات، سود ناخالص و سود خالص سه شرکت در 5 سال اخیر در جداول زیر آورده شده است:
درآمد ارائه خدمات (میلیارد ریال) | |||||
شرح | سال 91 | سال 92 | سال 93 | 94 | پیش بینی 95 |
توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان | 302 | 562 | 711 | 811 | 837 |
ریل پرداز سیر | 97 | 291 | 460 | 610 | 767 |
توکاریل | 2070 | 2428 | 2770 | 2300 | 3300 |
سود ناخالص(میلیارد ریال) | |||||
شرح | سال 91 | سال 92 | سال 93 | 94 | پیش بینی 95 |
توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان | 17 | 91 | 146 | 203 | 209 |
ریل پرداز سیر | 27 | 45 | 55 | 79 | 158 |
توکاریل | 429 | 461 | 484 | 548 | 656 |
سود خالص (میلیارد ریال) | |||||
شرح | سال 91 | سال 92 | سال 93 | 94 | پیش بینی 95 |
توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان | 11 | 63 | 113 | 164 | 244 |
ریل پرداز سیر | 2 | 4 | 12 | 42 | 74.7 |
توکاریل | 324 | 314 | 455 | 512 | 576 |
حاشیه سود ناخالص و حاشیه سود خالص سه شرکت در 5 سال اخیر در جداول زیر آورده شده است:
حاشیه سود ناخالص | |||||
شرح | سال 91 | سال 92 | سال 93 | 94 | پیش بینی 95 |
توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان | 6% | 16% | 21% | 25% | 25% |
ریل پرداز سیر | 28% | 15% | 12% | 13% | 21% |
توکاریل | 21% | 19% | 17% | 24% | 20% |
حاشیه سود خالص | |||||
شرح | سال 91 | سال 92 | سال 93 | 94 | پیش بینی 95 |
توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان | 4% | 11% | 16% | 20% | 19% |
ریل پرداز سیر | 2% | 1% | 3% | 7% | 10% |
توکاریل | 16% | 13% | 16% | 22% | 17% |
اطلاعات مقایسه ای شرکت ها را به صورت خلاصه در جدول زیر آورده ایم:
شرح | سرمایه (میلیارد ریال) | سال مالی | سود خالص سال 94 (میلیارد ریال) | پیش بینی سود خالص سال 95 (میلیارد ریال) | قیمت هر سهم | P/E | ارزش بازار (میلیارد ریال) |
توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان | 100 | 95.6.31 | 121 | 244 | - | - | - |
ریل پرداز سیر | 1,960 | 95.12.29 | 43 | 74 | 1367 | 35.9 | 2,659 |
توکاریل | 2000 | 95.12.29 | 510 | 576 | 2562 | 8.90 | 5,124 |
در حال حاضر ریل پرداز سیر با نماد حریل با پیش بینی سود هر سهم 38 ریال برای سال 95 و با ارزش بازار 2,659 میلیارد ریال در تابلو دوم فرابورس با قیمت هر سهم 1367 ریال در حال معامله می باشد که با لحاظ قیمت عرضه اولیه (1090 ریال به ازای هر سهم در تاریخ 94.12.26) تاکنون بازدهی 25 درصدی را نصیب سهامداران نموده است.
با توجه به اینکه توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان از لحاظ تعداد واگن و ظرفیت بارگیری تا حدودی شبیه شرکت ریل پرداز سیر می باشد (با این تفاوت که واگن های توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان از نوع مخزنی و انحصاری می باشد)، لذا به نظر می رسد قیمت گذاری این شرکت نیز همانند نماد حریل انجام گیرد. لذا با در نظر گرفتن ارزش بازار 2,136 میلیارد ریال ( ارزش بازار حریل در روز عرضه اولیه) قیمت منطقی هر سهم حپارسا برای عرضه اولیه حدود 2100 تومان خواهد بود.
گفتنی است سود هر سهم شرکت برای سال مالی منتهی به 95.6.31 مبلغ 2445 ریال به ازای هر سهم پیش بینی شده است. در صورتی که سهم با قیمت 2100 تومان به بازار عرضه شود ، نسبت پی به ای سهم معادل 8.6 می باشد. این در حالی است که میانگین نسبت پی به ای صنعت حمل و نقل 32 می باشد.
طبق اطلاعات واصله به نظر می رسد جلسه معارفه شرکت توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان روز چهارشنبه (95.3.5) و عرضه اولیه آن روز شنبه مورخ 95.3.8 انجام گیرد.
مراسم معارفه این شرکت 10 میلیارد تومانی قرار است فردا در تهران برگزار گردد و گفته می شود که عرضه اولیه 5 درصد از سهام این شرکت روز شنبه آتی در فرابورس ایرن انجام خواهد شد.
سایت رسمی فرابورس ایران دقایقی پیش آگهی عرضه اولیه سهام حپارسا را منتشر کرده است:
نظرات :
شما می توانید اولین نفری باشید که برای این مطلب نظر می دهید.