صندوق سرمایه‌گذاری بخشی، فرصتی برای سرمایه‌گذاری متمرکز

صندوق‌ها یکی از کاراترین ابزارهای بازار سرمایه هستند که فرایند سرمایه‌گذاری را برای همه ساده‌تر کرده‌اند. همه افراد می‌توانند یک گزینه مناسب برای سرمایه‌گذاری در میان انواع مختلف آن بیابند که متناسب با اهداف آن‌ها باشد. یکی از این صندوق‌ها که در بازار سرمایه ایران کمتر شناخته شده است، صندوق‌ بخشی است؛ صندوقی که دارایی خود را به صورت متمرکز در یک صنعت خاص سرمایه‌گذاری می‌‌کند. با این حال، تا به امروز امکان سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها در بازار سرمایه ایران وجود نداشته است. به تازگی سازمان بورس مجوز تاسیس یک صندوق بخشی را صادر کرده است و به زودی فرصت سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها ایجاد خواهد شد.

سرمایه‌گذاری با صندوق سرمایه‌گذاری بخشی

 صندوق سرمایه‌گذاری بخشی یا sector funds در واقع رویکردی متفاوت به نسبت صندوق‌های دیگر دارد. دارایی یک صندوق بخشی تنها در یک صنعت خاص یا قسمتی از اقتصاد کشور، مانند خودروسازی‌ها یا پتروشیمی سرمایه‌گذاری می‌شود. این صندوق‌ها عموما از نوع قابل معامله در بورس (ETF) هستند اما در بعضی کشورها به شکل صدور و ابطالی هم ارائه می‌شوند. استراتژی متمرکز  صندوق‌های بخشی، باعث می‌شود فرصت سرمایه‌گذاری در صنایع مختلف برای افراد فراهم شود.

با این که نحوه تقسیم‌بندی دارایی هر صندوق به صورت مجزا در امیدنامه و اساسنامه آن منتشر می‌شود اما می‌توان گفت سبد سرمایه‌ صندوق‌ها معمولا از سهام مختلف، اوراق بهادار، گواهی خرید سکه و طلا و ... تشکیل می‌شود.

در صندوق‌های بخشی لازم است حداقل ۷۰ درصد از دارایی صندوق، در صنعت مشخص‌شده سرمایه‌گذاری شود و هر صندوق حداکثر می‌تواند ده درصد از دارایی خود را به صنایع دیگر اختصاص دهد. مدیران این صندوق‌ها سبدی از سهام بهترین شرکت‌های صنعت تشکیل می‌دهند و به همین علت، پیش‌بینی می‌شود این صندوق‌ها بازدهی قابل توجهی به سرمایه‌گذاران خود ارائه کنند.

در صنایع و بخش‌های مختلف بازار سرمایه، امکان به کارگیری صندوق‌های بخشی وجود دارد. در واقع، این صندوق‌ها می‌توانند از خدمات درمانی تا پتروشیمی و ... را در بربگیرند و مسیری برای بهره‌مندی از توانایی بالقوه هر یک را به سرمایه‌گذاران ارائه دهند.

به همین علت سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها مناسب افرادی است که به صنایع مشخصی علاقه دارند، فرصت رشدی برای یک صنعت پیش‌بینی می‌کنند و در کنار پذیرفتن ریسک‌های آن مسیر، چشم به بازدهی‌های آن دارند. صندوق بخشی می‌تواند دارایی این افراد را متمرکز کند و از فرصت‌های  رشد آن صنعت، سود  قابل توجهی در اختیارشان بگذارد.

سازمان بورس در تابستان ۱۴۰۱ اقدامات لازم برای فراهم کردن بستر سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها را فراهم کرد و خبر اعطای مجوز تاسیس این نوع صندوق‌ها در آذر ۱۴۰۱ به گوش رسید.

اولین صندوق بخشی شیمیایی در ایران

بازار بورس از شرکت‌های مختلف که در صنایع متفاوت فعالیت می‌کنند، تشکیل شده است. از مهم‌ترین صنایعی که نمادهای موثر در شاخص بورس دارند، می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:

• شیمیایی
• فرآورده‌های نفتی
• بانک
• خودرو و قطعه‌سازی
• سرمایه‌گذاری
• کانه‌های فلزی
• فلزات اساسی
• و ...

صنعت شیمیایی که شامل شرکت‌های پتروشیمی است، با ۶۶ نماد فعال از مهم‌ترین صنایع بازار سرمایه  شناخته می‌شود. فعالیت شرکت‌های این صنعت ۲۵ درصد از ارزش کل بازار بورس و فرابورس را تشکیل می‌دهد و یکی از سودده‌ترین بخش‌های بازار سرمایه است. در همین راستا اولین صندوق بخشی ایران در صنعت شیمیایی به زودی تاسیس خواهد شد. سرمایه‌گذاری در صندوق بخشی شیمیایی بستری برای بهره‌مند شدن از سهم بالای بازار این صنعت است. وابستگی بالای این صنعت به نوسانات قیمت ارز در کنار تنوع صنایع فعال در حوزه شیمیایی و نیز تقسیم سودهای جذاب در این صنعت باعث شده کارشناسان بازار سرمایه صندوق بخشی شیمیایی را پرطرفدار پیش‌بینی کنند.

کلام آخر

اختصاص دارایی به یک صنعت مشخص و فرصت سرمایه‌گذاری متمرکز با فعالیت صندوق‌های بخشی فراهم شده است. سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها به شما کمک می‌کند از پتانسیل رشد صنایع مختلف بهره‌مند شوید. با توجه به این که شرکت سبدگردان آگاه  مجوز تاسیس این صندوق‌ را از سازمان بورس دریافت کرده است به زودی پذیره نویسی اولین صندوق بخشی شیمیایی توسط گروه آگاه انجام می‌شود. برای دریافت اطلاعات بیشتر در مورد صندوق بخشی شیمیایی می‌توانید به مقاله «معرفی صندوق‌های بخشی برای سرمایه‌گذاری متمرکز در بازار» مراجعه کنید.