انواع صندوق‌های سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار را بشناسیم

صندوق سرمایه گذاری سینا با کسب بازدهی بیش از ١١٣ درصدی و با اختلاف چشمگیری از دیگر صندوق ها، بیشترین بازدهی را در دوره ۶ ماهه اخیر به خود اختصاص داد...

صندوق‌های سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار که تا‌کنون در ایران راه‌اندازی شده‌اند از تنوع زیادی برخوردار هستند. صندوق‌های مذکور با توجه به ارکان و ترکیب دارایی‌های خود که در امیدنامه هر صندوق اعلام می‌شود، به انواع مختلفی تقسیم می‌شوند؛ امروزه صندوق‌های سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار فعال در بازار سرمایه ایران در سه مرحله قابل طبقه‌بندی است. در نگاه اول، از بعد حداکثر و حداقل تعداد واحدهای سرمایه‌گذاری مجاز برای صدور، صندوق‌های سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار به دو نوع به شرح زیر طبقه‌بندی می‌شوند:

- صندوق‌های سرمایه‌گذاری در اندازه کوچک؛

- صندوق‌های سرمایه‌گذاری در اندازه بزرگ.

پس از مشخص شدن نوع طبقه هر صندوق سرمایه‌گذاری از بعد اندازه کوچک یا بزرگ، بر اساس میزان ترکیب دارایی‌های صندوق و نصاب‌های هر سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار مختلف، به سه نوع به شرح زیر طبقه‌بندی می‌شوند:

- صندوق سرمایه‌گذاری در سهام؛ (اولویت با خرید سهام)

- صندوق سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار با درآمد ثابت؛ (اولویت با خرید اوراق بهادار با درآمد ثابت)

- صندوق سرمایه‌گذاری مختلط. (ترکیب میانی بین دو ترکیب فوق)

در نگاه سوم و با توجه به طبقه‌بندی‌های بالا از بعد اندازه صندوق و ترکیب دارایی‌های صندوق، اساسنامه‌ها و امیدنامه‌های مختلفی بر اساس نیازهای بازار سرمایه و تقاضای مؤسسین وجود دارد و رو به توسعه است. از جمله اساسنامه‌ها و امیدنامه‌های مذکور می‌توان به صندوق سرمایه‌گذاری در سهام (بدون پرداخت دوره‌ای در اندازه کوچک)، صندوق سرمایه‌گذاری در سهام (بدون پرداخت دوره‌ای در اندازه بزرگ)، صندوق سرمایه‌گذاری در سهام (با پرداخت دوره‌ای در اندازه کوچک)، صندوق سرمایه‌گذاری در سهام (با پرداخت دوره‌ای در اندازه بزرگ)، صندوق سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار با درآمد ثابت (با تضمین حداقل سود در اندازه بزرگ)، صندوق سرمایه گذاری در اوراق بهادار با درآمد ثابت (با پیش‌بینی حداقل سود در اندازه بزرگ)، صندوق سرمایه‌گذاری شاخصی (در اندازه بزرگ)، صندوق سرمایه‌گذاری برای سرمایه‌گذاری اشخاص خارجی، صندوق سرمایه‌گذاری نیکوکاری (در اندازه بزرگ)، صندوق سرمایه‌گذاری بدون ضامن نقدشوندگی و صندوق‌های سرمایه‌گذاری قابل معامله (ETF) اشاره کرد.

واما از صندوق ها چه خبر؟

صندوق سرمایه گذاری سینا با کسب بازدهی بیش از 113 درصدی و با اختلاف چشمگیری از دیگر صندوق ها، بیشترین بازدهی را در دوره 6 ماهه اخیر به خود اختصاص داد.

صندوق سرمایه گذاری سینا در حالی توانست با ثبت بازدهی 113.1 درصدی در دوره 6 ماهه منتهی به 25 آذرماه، در صدر جدول قرار گیرد که صندوق سرمایه گذاری توسعه صادرات و فارابی با اختلاف حدود 5 درصدی از آن به طور مشترک در جایگاه دوم قرار گرفته و بازدهی 98.8 درصدی را به نمایش گذاشتند. اما تمامی صندوق های سرمایه گذاری دوره 6 ماهه مزبور را با بازدهی مثبت و سوددهی به پایان بردند که در این میان صندوق های خبرگان، آگاه، تدبیرگران فردا، نوین، کاریزماو عقیق با بازدهی بالاتر از 90 درصد به کار خود پایان دادند و صندوق های رفاه، تدبیرگر سرمایه، امید توسعه، توسعه فردا، بیمه دی، فیروزه، کارگزاری بانک تجارت، بانک کشاورزی و آپادانا از جمله صندوق هایی بودند که با ثبت بازدهی حدود 50 درصدی در میانه جدول قرار گرفتند.

این در حالی است که صندوق های توسعه بازار سرمایه، نواندیشان و کارگزاری پارسیان هر چند با بازدهی مثبت اما در انتهای جدول بودند.

 

نام صندوق سرمایه گذاری	عمر صندوق (روز تقویمی)	درصد بازدهی					ارزش خالص هر واحد سرمایه گذاری (NAV)(ریال	خالص ارزش دارایی های صندوق(م ر)
		ماه اخیر	سه ماه اخیر	شش ماه اخیر	سال اخیر	از آغاز فعالیت
سینا	1051	25.8	61.8	113.1	256.4	107.4	8,172,690	815,291
توسعه صادرات	948	22.9	61.5	98.8	230.9	87.5	5,114,241	217,698
فارابی	1486	13.8	44.6	98.8	209.2	76.1	10,002,405	399,726
خبرگان	2062	20	61.4	97.7	157.7	43	7,569,057	55,799
آگاه	1958	17.1	49.7	94.6	225.7	77.4	21,630,295	905,358
تدبیرگران فردا	1113	23.6	69.8	92.9	157.6	67.7	4,860,365	120,984
نوین	1371	20.1	57.8	92.9	157.5	61	5,978,894	29,512
کاریزما	441	17	50.3	92.4	212.1	198.6	3,750,332	187,355
عقیق	1025	16.9	52.8	91.2	211.4	87	5,798,884	570,877
مشترک آرمان	436	17.7	45.2	88.9	210.1	186.5	3,515,560	136,456
پویا	2094	19.2	53.6	88	192.4	59.7	14,662,816	134,517
البرز	233	20.6	48.6	84.9	—	93.4	1,934,485	41,489
ایساتیس	1399	23	51.9	84	119.2	47.5	4,433,020	25,016
کارگزاری بانک ملی ایران	2047	17.7	54.8	80.3	173	69.7	19,409,639	245,551
بانک مسکن	1381	23.5	48.3	79.4	132.6	64.4	6,553,678	38,254
تدبیرگران آگاه	989	14.3	53.6	78.8	166.5	50	2,997,903	22,319
خوارزمی	855	12.2	51.4	78.3	151.4	62.7	3,128,236	56,621
نقش جهان	1162	15.3	46.2	77.7	123.6	53.3	3,897,234	29,518
بانک اقتصاد نوین	1821	13.3	44.6	77.5	126.4	43.1	5,980,296	67,745
پیشگام	1612	14.1	37.7	76.2	139	40.8	4,534,214	55,970
حافظ	2094	14	52	74.5	171	43.6	7,973,432	117,592
بانک دی	918	14	43.9	74.4	122.6	49.1	2,729,390	257,455
بورسیران	1613	12.3	42.1	72.8	209.7	88.6	16,506,015	1,648,769
صبا	1373	10.1	45.9	72	122.1	38.4	3,395,800	18,531
نیکان پارس	315	18.4	37.3	71.5	—	137.4	2,373,709	19,322
شاخصی کارآفرین	1010	12.1	43.3	71.3	138.1	48.9	3,009,554	110,977
امین کارآفرین	1493	15.4	47.9	70.3	110.5	49.9	5,230,271	28,479
کارگزاری بانک صادرات ایران	2088	16	42.7	68.6	128.7	43.8	7,979,878	121,845
بورس بیمه	1676	28.8	49.4	68.5	98.8	37.6	4,326,198	28,869
صنعت و معدن	1631	14.9	43.5	68.5	105.8	46.9	5,577,625	33,332
بانک توسعه تعاون	587	14.5	40.5	68.1	238.5	136.5	3,993,392	101,448
راهنما	1084	12.2	36.7	66.5	112.4	54.5	3,638,179	18,424
سبحـان	202	13.2	43.8	66.4	—	66.4	1,663,890	22,684
پیشتاز	2048	18.6	44.7	65.7	108.7	57.1	12,628,328	119,881
گنجینه بهمن	1338	8.5	34.3	65.7	95.7	54.3	4,899,448	44,992
یکم سامان	910	12.3	41.6	65.1	124.2	53.1	2,893,290	120,937
پیشرو	972	18.2	45.1	63.6	110.7	55.5	3,241,224	319,837
ممتاز	1400	18.9	44.4	63.6	110.1	61.5	6,287,715	324,647
یکم دانا	524	14	41.6	63.2	139.1	152	3,768,517	86,258
ارگ	1162	11.7	35.5	62.1	101.9	50.6	3,699,356	23,624
کارآفرینان برتر	968	11.8	25.7	60.3	102.3	18.5	1,569,983	22,174
رفاه	1260	8.5	31.2	59.6	221.5	59.8	5,040,423	219,682
تدبیرگر سرمایه	1016	7	33.7	57.8	85.8	31.7	2,153,250	22,728
امید توسعه	296	16.5	39.5	57.5	—	87.4	1,874,003	249,471
توسعه فردا	920	16.4	38	56.7	78	37.2	2,218,285	11,681
بیمه دی	1255	15.7	44	56.4	103.3	48.1	3,860,338	18,920
فیروزه	1220	11	27.3	56	98.6	49	3,794,698	42,436
کارگزاری بانک تجارت	1954	22.1	54.3	56	114.8	45.4	7,421,791	74,084
بانک کشاورزی	1260	11.3	43.8	55.6	85.8	44.9	3,595,798	22,959
آپادانا	1113	13.5	39.6	55.1	117.3	53.1	3,680,954	18,085
رضوی	1542	12.2	33.9	53.7	96	35	3,553,166	19,994
کارگزاری بانک ملت	772	20.1	39.2	51.3	80	47.3	2,267,263	21,305
كارگزاری کاسپین مهر ایرانیان	1970	9.7	33.8	48	67.3	24.5	3,263,210	13,705
سپهر اول صادرات	959	13.2	37.1	45.4	66.6	37.7	2,317,365	329,877
امید ایرانیان	1240	10.5	29.5	44.1	74.9	38.7	3,037,165	22,190
مهر شریعه	959	2.3	31.1	38	79.8	35.7	2,228,743	12,804
توسعه بازار سرمایه	311	9.6	23.9	30.7	—	42.3	1,422,696	426,809
نواندیشان	1324	7.6	22.7	24.3	53.8	27.5	2,415,889	12,222
کارگزاری پارسیان	975	13	17.2	17.7	21.9	9.7	1,279,214	42,281
امین آوید	104	20.8	65.7	—	—	67.2	1,671,840	80,248
توسعه ملی	71	13.5	—	—	—	17.4	1,173,887	189,035
دماسنج	66	20.6	—	—	—	32	1,366,044	136,604
دیدگاهان	51	4.3	—	—	—	4.3	1,043,440	5,473
یکم سهام گستران شرق	166	11.7	42.7	—	—	39.4	1,394,299	18,804