تحلیل بنیادی فولاد مبارکه اصفهان

بورس24 : عملیــات اجرایــی شــرکت فولاد مبارکــه اصفهــان در ســال ۱۳۶۰ آغــاز شــد و در ســال ۱۳۶۹ به صــورت شــرکت ســهامی خــاص تأســیس و از ســال ۱۳۷۲ شــروع بــه بهره بــرداری نمــوده اســت. در ســال ۱۳۸۲ تبدیــل بــه شــرکت ســهامی عــام و در ســال ۱۳۸۵ در بــورس اوراق بهــادار پذیرفتــه شــد.

تولیــد ســالانه شــرکت به همــراه زیر مجموعه هــای خــود در میانگین ســالانه حــدودا ۱۰ میلیــون تــن بــوده است کــه ســهم 35 درصــدی از کل فولاد تولیــدی کشــور را داراســت.

محصولاتــی همچــون گندلــه، آهــن اســفنجی، تختــال، کلاف گــرم، ســرد، قلــع انــدود، گالوانیــزه و رنگ شــده در فولاد مبارکــه و زیر مجموعه هــای آن تولیــد می شــود.

شرکت سهم 13 درصدی در تولید گندله و سهم 26 درصدی در تولید آهن اسفنجی و همچنین سهم 38 درصدی در تولید شمش دارد.

بیش از 80 درصد فروش داخلی محصولات شرکت از طریق بورس کالا انجام می شود و نرخ فروش محصولات در بازار داخلی براساس نرخ های کشف شده در بورس کالا تعیین می گردد.

در این تحلیل مقدار فروش صادراتی برای سال 1403 معادل 946 هزار تن و برای سال 1404 معادل 1,044 هزار تن ارزیابی شده است.

درآمد شرکت در شش ماه 1403 معادل با 144,561 میلیارد تومان بوده که نسبت به مدت مشابه سال قبل رشد 17 دصدی داشته و با توجه به اینکه مقدار فروش شرکت با کاهش 2,1 درصدی همراه بوده است اما توانسته روند صعودی درآمدی را حفظ کند.

در این تحلیل ، شرکت فولاد مبارکه اصفهان ، با مارکت کپ 435.13 همتی و سرمایه ی  108,000 همتی و با قیمت روز  4,029 ریالی و با توجه به EPS کارشناسی شده 953 ریالی برای سال 1403 و با لحاظ تقسیم سود 50 درصدی ، پی بر ای این نماد برای سال مذکور معادل  4.1 و با توجه به  EPS کارشناسی شده 1,233 ریالی برای سال 1404 پی بر ای آن معادل 3.2 ارزیابی شده است.